Adanis Verluste auf dem Markt überstiegen 100 Milliarden US-Dollar, da die Anleger vorsichtig waren, Aktien zu verkaufen

NEU-DELHI/MUMBAI (Reuters) – Die Aktien der indischen Adani-Gruppe fielen am Donnerstag, nachdem sie ein Aktienangebot in Höhe von 2,5 Mrd.

Der Rückzug der Al-Adani Company (ADEL.NS) Der Aktienverkauf grenzt an einen dramatischen Rückschlag für Gautam Adani, den Aussteiger und Milliardär, dessen Vermögen in den letzten Jahren rapide gestiegen ist, aber in der vergangenen Woche nachgelassen hat, nachdem ein US-Leerverkäufer einen kritischen Research-Bericht veröffentlicht hatte.

Die Ereignisse markieren eine unangenehme Wende für Adani, der Partnerschaften mit ausländischen Giganten wie der französischen TotalEnergies aufgebaut hat (TTEF.PA) und Investoren wie die Abu Dhabi International Holding Company, während er die globale Expansion in Geschäftsbereichen vorantreibt, die von Häfen und Bergbau bis hin zu Zement und Energie reichen.

Adani brach den Aktienverkauf am späten Mittwoch ab, als die durch Hindenburgs Kritik an den Leerverkäufen ausgelöste Aktienkrise zunahm, obwohl das Angebot am Dienstag vollständig gezeichnet wurde.

Adani Enterprises fiel am Donnerstag um fast 20 % und handelte auf dem niedrigsten Stand seit März 2022. Andere Unternehmen der Gruppe standen ebenfalls unter Druck – Adani Ports und die Sonderwirtschaftszone (APSE.NS) Er ging um 5 % zurück, während Total Gas Al-Adani fiel (ADAG.NS)bereite mich auf grüne Energie vor (ADNA.NS) Er hat mir eine Überweisung versprochen (ADAI.NS) jeweils 10% verloren.

Seit der Veröffentlichung des Hindenburg-Berichts am 24. Januar haben die Unternehmen der Gruppe fast die Hälfte ihres gesamten Börsenwerts verloren. Allein Adani Enterprises – das als Adanis Gründerzentrum bezeichnet wird – hat 24 Milliarden US-Dollar an Marktkapital verloren.

Adani, 60, ist auch nicht mehr die reichste Person in Asien und fiel laut der Forbes-Liste in der Rangliste der reichsten Menschen der Welt von Platz drei letzte Woche auf Platz 16 zurück.

„Wenn Adani nicht in der Lage ist, das Vertrauen institutioneller Anleger wiederherzustellen, werden die Aktien abstürzen“, sagte Avinash Gorakshekar, Forschungsleiter bei Profitmart Securities aus Mumbai.

Der Rückgang der Aktien von Adani hat Bedenken hinsichtlich möglicher breiterer Auswirkungen auf das indische Finanzsystem geweckt.

Regierungs- und Bankquellen teilten Reuters am Donnerstag mit, dass die indische Zentralbank lokale Banken um Einzelheiten zu ihrem Engagement in der Adani-Unternehmensgruppe gebeten habe. CLSA schätzt, dass indische Banken im Geschäftsjahr bis März 2022 etwa 40 % der 2 Billionen Rupien (24,53 Milliarden US-Dollar) an Schulden der Adani Group ausgesetzt waren. Lesen Sie mehr

Citigroup (CN) Eine Quelle sagte, dass die Wealth-Einheit die Bereitstellung von Margin-Darlehen an ihre Kunden gegen Wertpapiere der Adani Group eingestellt und beschlossen habe, das Loan-to-Value-Verhältnis von Krediten gegen Adani-Wertpapiere am Donnerstag auf Null zu reduzieren.

„Wir sehen, dass der Markt das Vertrauen in die Messung des Bodenniveaus verliert, und obwohl es zu einem Leerverkauf kommen wird, erwarten wir ein grundlegenderes Abwärtsrisiko, da mehr Privatbanken (möglicherweise) die Marge kürzen oder senken“, sagte Monica Hsiao Chief Investment Officer des Triada Capital Trust Fund mit Sitz in Hongkong.

In Neu-Delhi reichten Oppositionsgesetzgeber im indischen Parlament Mitteilungen ein, um eine Debatte über den US-Leerverkäuferbericht zu fordern. Die Kongresspartei forderte die Bildung eines gemeinsamen parlamentarischen Ausschusses oder eines Obersten Gerichtshofs, um die Untersuchung der Angelegenheit zu überwachen.

Adenyi gegen Hindenburg

Der Hindenburg-Bericht von letzter Woche behauptete die missbräuchliche Nutzung von Offshore-Steueroasen und Eigenkapitalmanipulation durch die Adani-Gruppe. Es äußerte sich auch besorgt über hohe Schulden und Bewertungen von sieben in „Adani“ gelisteten Unternehmen.

Die Adani-Gruppe wies die Anschuldigungen zurück und sagte, dass die Vorwürfe des Leerverkäufers der Aktienmanipulation „unbegründet“ seien und auf der Unkenntnis des indischen Rechts beruhten. Sie fügte hinzu, dass die Gruppe immer die erforderlichen regulatorischen Offenlegungen vorgenommen habe.

Anfang dieser Woche sagte die Adani-Gruppe, sie habe die volle Unterstützung der Investoren erhalten, aber das Vertrauen der Investoren sei in den letzten Tagen geschwunden.

Da die Aktien nach der Veröffentlichung des Hindenburg-Berichts fielen, konnte Adani am Dienstag Zeichnungen für den Verkauf der Aktien sichern, obwohl der Aktienmarktpreis unter dem Angebotspreis für die Emission lag. Aber am Mittwoch stürzten die Aktien erneut ab.

Maybank Securities und die Abu Dhabi Investment Authority sowie die Indian Life Insurance Corporation (LIFI.NS), machen Sie eine Präsentation, um den Kern des Problems zu verstehen. Diese Investitionen werden nun von Adani zurückgezahlt.

In einer nächtlichen Ankündigung am Mittwoch sagte der Milliardär, er ziehe den Verkauf der Aktien zurück, weil „der Aktienkurs des Unternehmens den ganzen Tag über schwankte. Angesichts dieser außergewöhnlichen Umstände war der Vorstand des Unternehmens der Ansicht, dass die Emission fortgesetzt werden würde nicht der Fall sein.“ Moralisch korrekt.“

Am frühen Donnerstag sagte Al-Adani in einer Videoansprache: „Das Interesse meiner Investoren ist das Wichtigste und alles ist zweitrangig. Um die Anleger vor möglichen Verlusten zu schützen, haben wir daher den Aktienverkauf zurückgezogen.“

Zusätzliche Berichterstattung von Chris Thomas, Nallur Sethurman, Tanvi Madan, Ira Duggal, Aftab Ahmed, Smit Chatterjee, Anshuman Daga und Samar Zain; Geschrieben von Aditya Kalra; Bearbeitung von Muralikumar Anantharaman

Unsere Maßstäbe: Thomson Reuters Trust-Prinzipien.